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“名不见经传”——家族办公室具有天然的隐秘性。（资料图，图片由摄图网提供）

除了天然性之外，客户的隐秘还源于法律的规制。

比如，“家办”普遍提供财富管理服务，这项服务与客户的金融账户密切相关。根据我国个人信息保护法，金融账户信息属于敏感个人信息，金融机构开展业务过程中只要是涉及个人金融账户的环节都应按照敏感个人信息处理规则，执行更为严格的保护措施。

“只要是高净值人士，都是我们的目标客户。”张嘉怡说这话的时候，刻意加重了“高净值”三个字的音高。

前一段时间，张嘉怡专门约了一位拥有一些企业家资源的老同事叙旧，她的目的很明确——希望获得高净值客户资源。

有数据显示，2020年1月至2021年12月，全球超高净值人士的人数累计增长超50%。其中，美国以14.11万名的数量遥遥领先，相当于全球超高净值人数的53%；中国超高净值人士位居第二。所谓的超高净值人士，指的是净资产超过5000万美元的个人。

有预测显示，到2026年，中国百万美元高净值人士数量和超高净值人士数量将分别达到1220万人和近6万人。

在人生的不同阶段，投资需求和财富目标各不相同。（资料图，图片由摄图网提供）

张嘉怡相信，只要自己努力拓客，就一定能获得更多的高净值客户。

与张嘉怡不同的是，除了“高净值”之外，胡彩红还确定了另外两个指标——“高学历”“高素质”，“只有同时符合这‘三高’要求的，才能成为我的客户。”

本来，展程家族办公室设定的客户门槛是拥有人民币1000万元以上货币资产，但考虑到疫情影响，胡彩红调整了门槛，“设定了三个档次：100万元以上、300万元以上、1000万元以上”。

胡彩红目前的客户包括了大学教授、医生、实体企业家等。“我们不会透露客户具体的个人信息。”胡彩红说。

3.丰满的理想

“给我印象最深的是，有一位80多岁的老太太，她在我一位朋友的陪伴下找到我，委托我们管理她的资产。”胡彩红说。

80多岁老人名下有货币资产200多万元人民币和两套房产。“儿子不太争气。”老人担心儿子挥霍家产，于是找到胡彩红帮忙打理财产。

“房产好解决。”胡彩红说，两套房产的房本交给了儿媳妇，“不经过儿媳妇的同意，儿子不能卖房。”

针对200多万元人民币的货币资产，胡彩红给出了解决方案——购买养老年金险。这样她的儿子55岁以后每个月可以领6000元，85岁后再返还本金。“老人很满意这样的安排，老人的儿子既不能挥霍，又有生活保障。”

“其实，‘家办’相当于家族大管家。”胡彩红说，能够帮助一些家庭解决实际问题，自己会有很大的成就感。

自称下半辈子只做“家办”一件事的胡彩红有一个目标——以帮助客户家族繁荣昌盛永续传承为己任——致力于为高净值家族客户提供超越财富管理的定制化、全方位、高品质的家族治理、财富管理和企业经营的咨询设计方案和落地执行。

“我们有六大业务：财富管理、税务筹划、学业规划、法律咨询、健康管理、传统文化。”胡彩红介绍说，这六大业务基本上涵盖了所有常见的家事。“我们的收费标准从每年几万元到几十万元不等，主要根据每个家庭的具体情况和所涉及的具体业务制定收费标准，合同一年一签，具体收费每年可以进行一定的调整。”据了解，展程家族办公室目前打理的财富有3亿元人民币。“这个数目，在当地‘家办’行业算不上是头部的。”

家族会随着整个社会的转型而一起转型——基于这样的判断，胡彩红说，“家办”一定要关注人们对生活高品质的追求、对生命全链条的把控。所以，“家办”不能仅仅盯着财富管理，而应该提供多元化服务。

4.骨感的现实

作为一名“只做‘家办’一件事“的从业者，胡彩红对目前“家办”行业的一些现象颇有微词：不能只把“家办”当成了赚钱的工具。“一些机构的业务员，如果不推销金融产品，就完不成考核任务。这无可厚非，毕竟他们有生存压力。”

北京市社会科学院副教授王鹏表示，目前，“家办”在我国金融监管框架之下尚处于一种模糊地带。有一些“家办”只是名义上叫“家办”，其实并没有私募基金牌照，也没有相应的备案产品。这种所谓的“家办”主要分为三类：第一类是挂着“家办”的名头销售金融产品；第二类是只做咨询服务，其本身没有投资能力，相当于信息中介，主要是推荐客户购买相应的金融产品；第三类是有一定的投资能力，事实上还称不上真正的“家办”，其更类似于股权私募基金。

“水至清则无鱼。”长期追踪金融监管政策的财经评论员张雪峰认为，利用“家办”之名行金融产品销售之实，不利于整个行业的发展，会让一些金融产品的消费者错误地判断“家办”，所以，必要的时候相关监管部门应当对该行业进行一定程度的整治，以推动行业健康发展。

北京大学中国经济研究中心金融学专业硕士陈佳说，从金融业态微观发展来看，新的监管环境下产品端创新乏力属于更接近本源的核心问题，但这个问题并非“家办”这个终端市场可以自行解决的。

在并不认可“家办”要有牌照观点的陈佳看来，“家办”没有所谓的牌照，它就是一个舶来的业务模式，未来也许会有更为对口的法律法规出台。

而从监管情况看，个别地方已经着手进行“家办”的整治工作，比如海南，2021年10月，海南省市场监督管理局发布公告，要求301家商事主体停止使用含有“家族办公室”字样的企业名称。

“‘家办’还有很长的路要走。”未来，整个“家办”行业将迎来黄金发展期，同时将开启优胜劣汰的进化之旅。胡彩红表示，“家办”一定是小众的，这并不是指客户的小众，而是说真正的“家办”是少数的。（应受访者要求，文中李菲、张嘉怡为化名。本文内容及观点仅供参考，不构成任何投资建议。）